趙同學(xué)
2024-07-26 13:57說是callable bond的option risk premium = Z - OAS。 這里的Z指的什么?
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1個(gè)回答
葛王璐助教
2024-07-31 20:20
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同學(xué)你好,這里的Z是指Z- spread,對(duì)信用風(fēng)險(xiǎn)和流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行補(bǔ)償
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追問
沒有option risk嗎?
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追答
同學(xué)你好,是包含的,對(duì)于含權(quán)債而言用OAS衡量更準(zhǔn)確,對(duì)于非含權(quán)債而言O(shè)AS = Z spread
