孫同學(xué)
2024-07-30 08:03這個(gè)題目久期和債券價(jià)格,swaprate是什么關(guān)系的變化?
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1個(gè)回答
Michael助教
2024-07-30 13:32
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同學(xué)你好,兩個(gè)頭寸的久期是一樣的,這樣可以形成對(duì)沖,做到久期中性。
但是這是建立在一個(gè)前提假設(shè)下:swap rate與treasury rate的變化幅度一樣,結(jié)果1998年出現(xiàn)了swap rate上升但是treasury rate下降的情況,策略就出現(xiàn)了虧損。
