L
2024-07-30 11:44為什么這里老師說時(shí)間太長會(huì)有downside risk，之前講義里都沒提到
所屬：CFA Level II > Portfolio Management 視頻位置 相關(guān)試題
來源： 視頻位置 相關(guān)試題
1個(gè)回答
Huang助教
2024-07-30 23:42
該回答已被題主采納
同學(xué)你好，
意思是如果用太長時(shí)間的數(shù)據(jù)來回測(cè)會(huì)低估downside risk。
歷史數(shù)據(jù)中可能包含了多個(gè)不同的市場環(huán)境或經(jīng)濟(jì)周期，這些時(shí)期的市場行為可能彼此不相關(guān)或有顯著差異。使用過長時(shí)間的數(shù)據(jù)進(jìn)行回測(cè)，可能會(huì)平滑或掩蓋特定時(shí)期內(nèi)的市場波動(dòng)和風(fēng)險(xiǎn)，從而導(dǎo)致對(duì)實(shí)際下行風(fēng)險(xiǎn)的低估。
-----------------------------------
如果滿意答疑可【采納】，仍有疑問可【追問】。
0
0
0
0
