Ava
2024-08-04 19:54這個maximum DD(m,t)公式有問題吧,這里V(m,t)是這個區(qū)間最后點t的組合價值,但回撤應(yīng)該和區(qū)間最低點比較吧?最大回撤應(yīng)該是區(qū)間的高峰導(dǎo)低谷的累計損失最大值啊
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1個回答
Evian, CFA助教
2024-08-07 11:52
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ヾ(?°?°?)??你好同學(xué),
你說的對
請參考以下截圖
t*
對應(yīng)的是V(m,t*) = peak portfolio value of manager m
t是橫軸,這個需要自己去找最低點位置,它對應(yīng)的是最低點投資組合的價值
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