龔?fù)瑢W
2024-08-16 15:46APT用的是均衡模型,那這個模型的數(shù)據(jù)都是怎么獲取的你?
所屬:CFA Level II > Portfolio Management 視頻位置 相關(guān)試題
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1個回答
愛吃草莓的葡萄助教
2024-08-19 11:17
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同學你好。多因子模型中的數(shù)據(jù)從實際交易中可以獲得,多因子模型實質(zhì)就是通過回歸模型進行分析得到系數(shù),回歸得到系數(shù)之后,在均衡狀態(tài)下,因子是完全解釋資產(chǎn)收益的,殘差的均值為0,也就是可以得到右邊的ER=RF + B1F1+B2F2。多因子模型其實也就是數(shù)量分析中多元回歸的運用。
