18****01
2024-10-08 21:42老師為什么賣出看跌delta大于0
所屬：FRM Part I > Valuation and Risk Models 視頻位置 相關(guān)試題
來源： 視頻位置 相關(guān)試題
1個(gè)回答
黃石助教
2024-10-10 10:22
該回答已被題主采納
同學(xué)你好。首先明確做多看跌期權(quán)的delta < 0，而又因?yàn)槎嗫针p方是零和游戲，多頭賺空頭就虧，多頭虧空頭就賺，所以它們的delta也是完全相反的，delta (空頭) = -delta (多頭)。short put的圖像見下圖，可見其價(jià)值曲線（紅線）的斜率是大于0的。更廣義地，對(duì)于所有希臘字母，都有g(shù)reek letter (空頭) = -greek letter (多頭)。
0
0
0
0
