孫同學(xué)
2024-10-17 08:34這里對(duì)于hedge fund ,他屬于賣(mài)出看跌期權(quán),兩個(gè)銀行的違約概率增加,那這個(gè)是賣(mài)出期權(quán),應(yīng)該是沒(méi)有敞口呀。對(duì)于買(mǎi)入CDS的manu,CDS的價(jià)值隨著銀行違約的增加而增加,所以是WWR,我這解釋不對(duì)嗎?
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1個(gè)回答
楊玲琪助教
2024-10-18 11:13
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同學(xué)你好,
這里說(shuō)的是Bank HJK has written puts on Bank PQR stock to a hedge fund。這里的written在期權(quán)市場(chǎng)指的是賣(mài)出,所以在這個(gè)交易中Bank HJK是賣(mài)出put,而hedge fund是買(mǎi)入put。
希望能解答你的疑惑,加油!
