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2024-10-22 06:19如果沒有給違約數量怎么自己計算呢?
所屬:FRM Part II > Credit Risk Measurement and Management 視頻位置 相關試題
來源: 視頻位置 相關試題
1個回答
楊玲琪助教
2024-10-23 12:21
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同學你好,
這道題告訴我們違約相關性為0,所以違約個數服從二項式分布。因此沒有告知違約數量的情況下,可以自行構建違約損失分布。列出0違約、1個資產違約、2個資產違約、3個資產違約…的發(fā)生概率與損失情況,將概率與損失一一對應起來就是損失分布,然后可以在損失分布中找到95%WCL。其中,因為違約個數服從二項式分布,所以0違約的發(fā)生概率是98%^50,1個資產違約的發(fā)生概率是C(50,1)×2%^1×98%^49,2個資產違約的發(fā)生概率是C(50,2)×2%^2×98%^48,以此類推。
希望能解答你的疑惑,加油!
