趙同學(xué)
2019-03-11 15:46課后題Reading24的32題解釋,twist和butterfly是如何判斷的呢?如果按照重要性或影響程度來來判斷,component B(A)為什么不是twist(butterfly)?
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1個(gè)回答
Sherry Xie助教
2019-03-11 18:16
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同學(xué)你好,是根據(jù)圖2判斷出來的,圖2是dealt yield的變化值,能夠畫出來每個(gè)composite的變化形狀。
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追問
沒明白您的意思,我想問的是截圖里紅框里componentA和componentB是怎么判斷的,為什么不是反過來?你說的圖2是截圖里靠下的表嗎?那不是應(yīng)該先確定第一個(gè)表才有下面那個(gè)表的嗎?
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追答
我說的是這個(gè)圖,這個(gè)圖表示的是利率受到volatility的變動(dòng),根據(jù)每一期的變動(dòng)軌跡,你可以判斷出來他們各屬于什么類型(可以手動(dòng)畫一下就知道了)
