李同學(xué)
2024-11-02 20:25這里T對(duì)流動(dòng)性的作用分析不對(duì)吧,首先從定義理解,T表示清倉(cāng)所需要的時(shí)間,當(dāng)然是流動(dòng)性越小的資產(chǎn)需要的時(shí)間越多啊,從公式角度理解,流動(dòng)性對(duì)VaR的調(diào)整就是根號(hào)里的公式,T肯定是大于0的,那么根號(hào)里就是遞增函數(shù)啊也說(shuō)明T越大流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)越高,LVAR越高吧
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1個(gè)回答
Will助教
2024-11-03 00:18
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同學(xué)你好,這里的T應(yīng)該是,給你清倉(cāng)的時(shí)間期限。也就是這個(gè)T越大,你去清倉(cāng)這個(gè)資產(chǎn)可使用的時(shí)間就越多,注意是可使用的時(shí)間,這意味著你不著急賣(mài)。不是我們說(shuō)的清倉(cāng)所需要的時(shí)間
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