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2025-02-19 14:01為什么f為1-99.9%的反函數(shù)
所屬:FRM Part II > Credit Risk Measurement and Management 視頻位置 相關(guān)試題
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1個(gè)回答
楊玲琪助教
2025-02-24 00:10
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同學(xué)你好,
F是共同市場(chǎng)因子反映了對(duì)所有公司違約都有影響的系統(tǒng)性因素。使用1-99.9%(即0.1%)的反函數(shù)N^?1(0.001)是為了估計(jì)在極端不利情況下的市場(chǎng)因子F的值。因?yàn)榉植贾械呢?fù)值對(duì)應(yīng)著極端惡劣的市場(chǎng)條件,即那些只有0.1%概率發(fā)生的非常不利的情況。
希望能解答你的疑惑,加油!
