134****4518
2025-03-19 14:22最后一條的說法到底是什么意思?我還是不懂哪里錯了?
所屬:FRM Part II > Credit Risk Measurement and Management 視頻位置 相關(guān)試題
來源: 視頻位置 相關(guān)試題
1個回答
楊玲琪助教
2025-03-20 12:48
該回答已被題主采納
同學(xué)你好,
嚴格來說,WWR的定義是Exposure和PD的共同變化導(dǎo)致了counterparty risk上升,而RWR的定義是Exposure和PD的共同變化導(dǎo)致了counterparty risk下降。最后一條說的是PD上升exposure下降,確實大多數(shù)情況下是RWR的特征,但是不能說所有情況下都體現(xiàn)出RWR的特征,比如敞口從1,000,000跌到999,999,而違約概率從5%上升到99%。所以這句話不夠嚴謹。
希望能解答你的疑惑,加油!
