周同學
2025-04-02 20:45D指的是相同標的資產(chǎn)應該隱含波動率相同、但是實際不同、就是書上說的哪里錯了?
所屬:FRM Part I > Valuation and Risk Models 視頻位置 相關試題
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1個回答
黃石助教
2025-04-07 11:54
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同學你好。這句話本身說的沒錯,但其并不是implied volatility的缺點(而是BSM模型的缺點:該模型不能很好地擬合現(xiàn)實情況)。波動率本就會隨著時間的推移而不斷發(fā)生變化、且存在均值復歸的特征,這與不同期限的期權隱含波動率不同是相契合的。
