秦同學
2025-04-06 14:46為什么risk of the trade就是 P&L的標準差?可以再詳細解釋一下為什么說這兩個交易是不可比的嗎?
所屬:FRM Part II > Market Risk Measurement and Management 視頻位置 相關試題
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1個回答
黃石助教
2025-04-10 10:19
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同學你好。
1. 標準差是常用的衡量風險的指標。如果你愿意使用標準差作為衡量風險的指標,那么回歸對沖就是能夠最小化風險的對沖手段。
2. 在這兩筆交易中,通過回歸對沖能夠達到的最小風險水平不同,這意味著兩筆交易并不是一回事,我們在做對沖時所需交易的債券的規(guī)模也會有所不同。
