lee
2025-05-10 22:17老師好 這個foundation用10%買了這個PE,雖然是由于資金量大,PE盤子小,一下子買了PE的40%,但是這對foundation本身來說,不算concentration risk吧,對foundation來說只占他自己的10%啊,還是說他這10%就只投了這一個PE 所以concentration嗎?解析最后一句話,說這個40%會讓雙方都陷入operation risk,不理解怎么對雙方都risk了。
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1個回答
Simon助教
2025-05-22 17:51
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同學,上午好。
問題在于CFQ盤子太小了,這 10% 的資金投下去,就太集中了。如果說CFQ盤子很大,有50個billion,那就完全不存在這個問題。舉個例子就是一瓶墨水到一大缸水里,水稍微變色,倒一杯水里,就全染黑了。
關于operation risk:占比40%,CFQ可能會故意迎合Fordhart,不能像以往那樣完全自主地按照自己既定的策略去執(zhí)行投資操作,這可能會影響其正常的運營節(jié)奏和投資效率,進而帶來操作風險。
同樣Fordhart也能去干預CFQ的投資,進而帶來操作風險。
