rinne
2019-03-21 23:27為什么這里delta c是接近變動(dòng)一個(gè)單位，內(nèi)在價(jià)值增加一個(gè)單位，還有時(shí)間價(jià)值，不是應(yīng)該增加超過(guò)一個(gè)單位么？
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1個(gè)回答
Paroxi助教
2019-03-22 09:25
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同學(xué)你好，期權(quán)的價(jià)值=內(nèi)在價(jià)值+時(shí)間價(jià)值，我們研究的期權(quán)都是歐式期權(quán)的價(jià)值規(guī)律，因?yàn)槊朗狡跈?quán)只要期權(quán)價(jià)值大于0就會(huì)去行權(quán)了，不會(huì)等到合約到期再行權(quán)。所以這里的討論是都是合約到期時(shí)候的價(jià)格的情況，那就不存在時(shí)間價(jià)值了哦
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追問(wèn)
不存在時(shí)間價(jià)值那不也是正好等于1個(gè)單位么，為什么會(huì)小于1
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追答
同學(xué)你好，深度價(jià)內(nèi)期權(quán)的delta c就是接近于1，因?yàn)樵谟懻摌?biāo)的資產(chǎn)對(duì)期權(quán)價(jià)格的影響的時(shí)候，是直接在到期時(shí)間點(diǎn)討論的，我們是忽略了時(shí)間價(jià)值，但不代表時(shí)間對(duì)期權(quán)沒(méi)有影響，所以這里就近似接近于1
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