xiaoyemaohj
2025-09-25 08:11為什么說99%置信水平就是第5大損失?
所屬:FRM Part I > Valuation and Risk Models 視頻位置 相關(guān)試題
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1個回答
黃石助教
2025-09-25 13:58
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同學(xué)你好。根據(jù)1天期99% VaR的定義,其應(yīng)為未來一天中99%的情況下的最大損失。將這一定義泛化出去,可以將其定義為未來n天中n*99%的情況下的最大損失。在這道題中,n = 500,VaR要比500*99% = 495天的損失都大,故應(yīng)為第五大損失。
