吳同學(xué)
2025-11-06 09:22能否解析下58題為什么要扣減信用價(jià)值調(diào)整而不是加上呢?
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1個(gè)回答
楊玲琪助教
2025-11-07 14:13
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同學(xué)你好,
CVA代表買方因?qū)κ址剑疹^)可能違約而預(yù)計(jì)會(huì)損失的現(xiàn)值,這部分是買方實(shí)際得到的期權(quán)價(jià)值中會(huì)“少掉”的,所以要從無(wú)信用風(fēng)險(xiǎn)的BSM價(jià)格中減去。
希望能解答你的疑惑,加油!
