徐同學
2025-11-07 13:21老師,我請問為什么shot的時候消耗系數(shù)為正?對他的分散效果是比較好的。有點不理解short和long這個時候我的相關(guān)系數(shù)不都應該是負的才對,它的風險有分散效果嗎?
所屬:CFA Level I > Portfolio Management 視頻位置 相關(guān)試題
來源: 視頻位置 相關(guān)試題
1個回答
Essie助教
2025-11-07 17:53
該回答已被題主采納
同學你好,long是看漲,short是看跌。如果兩個資產(chǎn)的相關(guān)系數(shù)為1,說明A漲,B也漲,此時如果你long A,long B,就是要漲一起漲,要跌一起跌。
但如果你long A,short B,那么就是AB一起上漲,long A賺錢,short B虧錢,整個組合價值基本穩(wěn)定。
或者AB一起下跌,long A虧錢,short B賺錢,整個組合價值基本穩(wěn)定。
