ning
2025-11-17 16:37老師好,為什么這道題算Vt(swap)=PVt(Equity)-PVt(floating) 當t=90時,這兒的PVt(floating),f1不用+1呢?
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1個回答
Essie助教
2025-11-18 09:36
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同學你好,實際上這里不是在求估值,他問的是第90天呼喚的cash flow是多少,相當于是再求settlement。
所以做法就是看90這個時刻,股權(quán)端的回報率是多少,以及浮動端的利率是多少,收-支,兩者軋差再乘以名義本金即可得到cash flow from the swap
