秦同學(xué)
2025-12-04 22:49老師,為什么是分別構(gòu)造這兩個(gè)組合? 買入看漲期權(quán)+無風(fēng)險(xiǎn)投資,和買入看跌期權(quán)+標(biāo)的資產(chǎn)?
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1個(gè)回答
楊玲琪助教
2025-12-05 01:38
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同學(xué)你好,
因?yàn)檫@樣構(gòu)造能夠使組合到期收益體現(xiàn)為Max(ST,K)的形式,便于后續(xù)分析下限和引入買賣權(quán)平價(jià)的結(jié)論。
希望能解答你的疑惑,加油!
