李同學(xué)
2019-03-25 19:47課后題reading19question7,為什么答案中說portfolio variance是25%?怎么得來的
所屬:CFA Level III > Equity Portfolio Management 視頻位置 相關(guān)試題
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1個回答
Irene助教
2019-03-26 09:35
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同學(xué)你好。
答案中,沒有說是25%的total risk,只是說bond對于總風(fēng)險的貢獻(xiàn)應(yīng)該是1/4.
case題干中,exhibit 3下面有一句話,說muller的客戶的portfolio是一個four-asset class portfolio。因?yàn)樵趓isk parity asset allocation中要求,每一類資產(chǎn)對于risk的貢獻(xiàn)要相等,所以每一個portfolio對于總風(fēng)險的contribution應(yīng)該是25%(1/4).
