龐同學(xué)
2026-01-12 11:57根據(jù)LM8的內(nèi)容:systematic:系統(tǒng)化的再平衡,權(quán)重調(diào)整。規(guī)定range,超出范圍后調(diào)整。風(fēng)險(xiǎn)越高的資產(chǎn),波動(dòng)越大的投資,設(shè)置的range越寬。例如calendar和percentage-range。但是根據(jù)LM3: Overview of Asset Allocation中的Strategic considerations in rebalancing再平衡,波動(dòng)性越高,需要設(shè)置窄的range。這兩個(gè)結(jié)論相沖突,如果是風(fēng)險(xiǎn)越高,根據(jù)LM8是更寬,根據(jù)LM3是更窄,所以應(yīng)該如何設(shè)定range?
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1個(gè)回答
Simon助教
2026-01-19 10:19
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不考慮成本,那么volatility越高,range 越窄。
如果考慮成本,那么volatility越高,range越低。
