春同學(xué)
2019-03-26 20:23我們所說的VaR不是不滿足次可加性的嗎？為什么這個正態(tài)分布的滿足次可加性，那么怎樣區(qū)分？
所屬：FRM Part I 視頻位置 相關(guān)試題
來源： 視頻位置 相關(guān)試題
1個回答
Cindy助教
2019-03-27 09:45
該回答已被題主采納
同學(xué)你好，如果收益率是滿足正太分布的條件的話，VAR就是滿足次可加性的。如果是極端情況的話，VAR就是不滿足次可加性的。在大部分的情況下，VAR都是滿足次可加性的，所以這道題B是對的。我們一般在使用的時候都是假設(shè)收益率是正態(tài)分布的，所以一般情況下VAR都是滿足次可加性的。
-
追問
所以一般題目中沒有說是正態(tài)分布，那么就可以說VaR不滿足次可加性，一旦說是正態(tài)分布VaR就滿足次可加性，那么可以理解連續(xù)的分布滿足次可加性，那么log normal也滿足？
-
追答
同學(xué)你好，應(yīng)該這么總結(jié)，一般情況下VAR是滿足次可加性的，因為在使用VAR的時候我們默認收益率是正態(tài)分布的，除非題目說了是極端情況，這種情況是不滿足次可加性的。其他你說的什么連續(xù)的分布，不是這么劃分的哦，就記住前面我總結(jié)的那一句話就好了(#^.^#)
0
0
0
0
