frr0717
2019-03-29 10:12KRD有說只能只用于含權或者不含權債券嗎?還是都可以? 是否含權與是否平行移動,不矛盾的吧?
所屬:CFA Level III > Private Wealth Management 視頻位置 相關試題
來源: 視頻位置 相關試題
1個回答
Sherry Xie助教
2019-03-29 14:44
該回答已被題主采納
同學你好,key rate duration可以用在任何一種債券里,衡量的是某一點的Yield change,所以不是平行移動。
和它對應的是,effective duration只能用來measure parallel shift。
是否含權和是否平行并不矛盾.
-
追問
KRD也是和ED一樣,是針對債券收益率中的Rf部分的吧,不是△spread的對不?
-
追問
KRD也是和ED一樣,是針對債券收益率中的Rf部分的變動吧,不是△spread的對不?
-
追答
是的,kRD是基于 treasury bond yield curve 的一個點上的變化。
