啦同學(xué)
2019-04-01 22:10老師 第九題這句話怎么理解?是說有option的bond應(yīng)該用二叉樹方法求嘛
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1個(gè)回答
Sherry Xie助教
2019-04-02 17:22
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同學(xué)你好,是這個(gè)意思,利率的波動(dòng)會(huì)影響含權(quán)債券是否行權(quán),而method 2 用二叉樹的方法正是考慮到了利率對(duì)于現(xiàn)金流的影響。
所以Luna Y 不適合第一種方法,不可以直接折現(xiàn),必須要考慮利率波動(dòng)的影響。
