張同學
2019-04-11 22:58老師您好,這道真題(詳見圖片)中使用current portfolio的sharpe ratio 乘以 correlation with new asset,這個方法我沒在PPT和notes上找到,您能給我解釋一下為什么要這么比較嗎?謝謝!
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1個回答
Irene助教
2019-04-15 13:24
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同學你好。
因為加入一個資產后,資產與portfolio之間的相關性如果不等于1,會有分散化的效果。這部分效果要考慮在SR中。
具體推導如圖。
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我明白啦,謝謝您
