扶同學(xué)
2017-09-01 08:51老師好,請(qǐng)問(wèn)202頁(yè)P(yáng)PT里modified duration公式里的periodic market yield是變化前的還是變化后的?
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1個(gè)回答
金融慕播課賀老師助教
2017-09-06 11:36
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這個(gè)periodic marker yield 是指市場(chǎng)利率。如果要求變化前的mod.D是用變化前的mod.D來(lái)求,如果要求變化后的mod.D是用變化后的mod.D來(lái)求。
每個(gè)債券的duration會(huì)隨著利率變動(dòng)而變動(dòng),不是固定的。
