呂同學(xué)
2019-04-19 17:26請(qǐng)問(wèn)老師,這個(gè)四年的存活率應(yīng)該是99.8%的平方來(lái)計(jì)算吧?這樣的話是一個(gè)大于99.6%的數(shù),就得出四年的PD應(yīng)該是百分之三點(diǎn)多,介于二和四之間。那是我哪里想錯(cuò)了呢?
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1個(gè)回答
Galina助教
2019-04-19 18:21
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這個(gè)是考慮投資級(jí)債券的違約特點(diǎn)的。
就是隨著期限的增加,呈現(xiàn)出比線性遞增還多的違約概率
