張同學(xué)
2019-04-27 23:45為什么higher volatile時候,要增加buy convexity?如果波動是向下走的話,convexity也一樣收益有虧損呀?
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1個回答
Sherry Xie助教
2019-04-28 10:42
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同學(xué)你好,convexity可以帶來漲多跌少的好處,所以如果波動率是向下的,跌的會更少,因此是無論是向上還是向下,都是增加convexity有好處。
