劉同學
2019-04-30 10:582018年上午真題，第十題。請問如果用分解成realized delay和miss，如何來分解？realize是15000×（11.10-11.20）+10000×（11.15-11.14）=200cost，delay 15000×（11.12-11.10）+10000×（11.14-11.10）=600cost，miss是5000×（11.25-11.10）=750cost，commission是0.02×（15000+10000）=500cost，加總2050，比答案的1950高，這個請問錯在哪里？
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1個回答
金程教育Alfred助教
2019-04-30 15:49
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同學你好，是delay這里算錯了， delay是拿成交價減去前一天的收盤價（如果有的話），所以對于4號的15000股是沒有的，而5號的10000股就是10000×（11.15-11.10）=500
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追問
5日的成交價是11.14，為什么用11.15去減11.10？
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追答
哦哦，抱歉打錯了，書上關于delay cost的定義是指沒有及時下單所產生的成本。Delay or slippage cost is the cost from not being able to fill the order immediately. It is the market close-to-dose price movement from the day an order was entered (if not executed) until filled。也就是上一個交易日的收盤價和決定價之間的不同
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追問
好的，謝謝
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追答
不客氣的~
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