frr0717
2019-05-01 14:03老師您好,請問免疫策略中的目標是減少或消除利率風險,那么請問 1, 這個是利率風險是指針對我國債benchmark收益率變動引起的利率風險的吧? 2,如果是spread 的變動,這個要怎么來免疫? 謝謝。
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1個回答
Sherry Xie助教
2019-05-03 21:13
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同學你好,
1. 不一定,也可以是spread部分變動引起的利率風險。其實免疫真正的意義在于負債變動1%的帶來的價格變化,而資產(chǎn)組合也可以跟著變化相同的價格。
2. spread變動也就是利率變動,spread是利率的組成部分,一樣的方法。
