李同學(xué)
2019-05-02 18:14我記得一級有很經(jīng)典的例子講var的非次可加性的,老師能不能給我回顧一下?
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1個回答
Robin Ma助教
2019-05-03 08:48
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同學(xué)你好,不同資產(chǎn)之間的組合大部分情況下可以分散風(fēng)險,降低VAR,但是有些資產(chǎn)在一起可能會造成比較大損失,起不到分散化的效果,比如建材股和地產(chǎn)股,當(dāng)?shù)禺a(chǎn)股市場不景氣的時候,建材股也會相應(yīng)發(fā)生比較大的損失,尤其是在次貸危機的時候,這兩個行業(yè)都會受到較大程度的影響,從而增加了總體的VAR值,違背了次可加性
