Tsui
2019-05-08 22:49老師，65題我還是不太明白，你能不能再給我詳細(xì)地講一下呀。條件正態(tài)分布和非條件正態(tài)分布的概念是什么，視頻里的老師講的我沒太聽明白。還有就是time-varying volatility和regin-switching volatility相似嗎？因為regin-switching volatility能解決肥尾問題，那么該題為什么還存在肥尾呢？
所屬：FRM Part I 視頻位置 相關(guān)試題
來源： 視頻位置 相關(guān)試題
1個回答
Crystal助教
2019-05-09 10:15
該回答已被題主采納
同學(xué)你好，我們之前在基礎(chǔ)班學(xué)習(xí)的所有的分布都是非條件的分布，非條件分布其實和非條件概率的概念差不多，都是不受任何條件的影響下的分布和概率。那么條件分布對應(yīng)的就應(yīng)該是條件概率，就是說，這個分布是受到一定條件的限制和影響的，此時的分布是什么樣子的。
舉個簡單的例子，以正態(tài)分布為例，在一個非條件正態(tài)分布中，一個均值一個波動率就可以確認(rèn)這個正態(tài)分布，但是如果說這個分布的波動率發(fā)生了改變了，那么此時得到的依舊是正態(tài)分布，只不過這和初始的正態(tài)分布 說的是兩個不一樣的分布。所以說，在波動率是等于某個數(shù)值的情況下，這個分布是什么樣子的，那么得到的分布就是一個條件分布。
-
追答
結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)化模型其實是解決肥尾的問題的方式，time varying可以理解為是條件分布中的條件。
0
0
0
0
