minyu
2019-05-12 14:46老師好,risk management講義45頁關(guān)于計算currency forward的valuation,為什么不能按照我鉛筆寫的(圖1左邊)的方法做?我的這個方法是用asset allocation里的思路做的,只是asset allocation里,本國和外國利率給的是LIBOR,講義上這個是復(fù)利的risk free rate。講義上給的正確解答是圖2。
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1個回答
Chris Lan助教
2019-05-13 09:35
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同學(xué)你好,如果你按asset allocation里的邏輯計算,你要簽一個新的反向遠期合約,這個合約是從第20天開始,第60天結(jié)束的合約,而不是用第20天的時候的spot exchange rate,所以是這里錯了。
