張同學(xué)
2019-05-15 17:40模考一第74題目 如果先算出annualized var 再除以根號(hào)252，算出來的結(jié)果不一樣呢？
所屬：FRM Part II 視頻位置 相關(guān)試題
來源： 視頻位置 相關(guān)試題
1個(gè)回答
Robin Ma助教
2019-05-15 17:54
該回答已被題主采納
同學(xué)你好，這個(gè)VAR的平方根法則是有限制的，只有在組合的各個(gè)資產(chǎn)的初始收益μ等于0的時(shí)候才可以這樣使用，所以這類的題目還是按照答案解析的過程進(jìn)行計(jì)算。將整體收益率與標(biāo)準(zhǔn)差分別折算到日，然后再計(jì)算。
-
追問
明白了 謝謝。那為什么求均值要÷252，求波動(dòng)就÷252開根號(hào)呢
-
追答
同學(xué)你好，波動(dòng)率其實(shí)是方差再開一個(gè)根號(hào)，所以方差累加之后再開根號(hào)就會(huì)把天數(shù)一起給開根號(hào)了，這也是平方根這個(gè)詞的由來
0
0
0
0
