2個回答
Dean助教
2019-05-19 20:17
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同學你好,CML中也是包含非系統(tǒng)性風險的,但這是一個經(jīng)由充分分散化的組合,換句話說,只有系統(tǒng)性風險是可以收到補償?shù)摹?br/>非系統(tǒng)性風險不能接受到補償。
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追問
充分分散化的組合,不是已經(jīng)把非系統(tǒng)性風險分散掉了嗎
Bingo助教
2019-05-20 09:20
該回答已被題主采納
同學你好。CML坐標軸的橫軸是σ,總風險,公式自變量是σ。但是CML線上的投資組合只存在系統(tǒng)性風險。
SML坐標軸的橫軸是β,系統(tǒng)性風險,公式自變量是β。但是SML線上的投資組合既有系統(tǒng)性風險,也有非系統(tǒng)風險。
這兩點辨析視頻中有講解過。可以當做結論記下來。
