宋同學(xué)
2019-05-23 07:41資產(chǎn)配置第二題,高風(fēng)險(xiǎn)的資產(chǎn)設(shè)定寬的REBANCE RANG,確定是對(duì)的嗎?相關(guān)性高的設(shè)定寬的RANG是對(duì)的。感覺(jué)二者有點(diǎn)矛盾一樣。
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1個(gè)回答
Sinny助教
2019-05-23 09:57
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同學(xué)你好,您這邊問(wèn)的是關(guān)于corridor width的設(shè)定嘛?
關(guān)于風(fēng)險(xiǎn),也就是波動(dòng)率volatility,可以從兩個(gè)維度理解,理解都是正確的
首先波動(dòng)率越高,我們?cè)饺菀灼xSAA,因此需要更頻繁的rebalancing,corridor width是需要比較小
而從成本角度,由于波動(dòng)率越高越容易偏離,rebalancing的成本會(huì)很高,從成本角度看如果要降低成本,我們需要較大的corridor width
