frr0717
2019-06-12 14:10A選項(xiàng)不是和講義上的矛盾了嗎？將以上說volatility和corridor width是inversely related的啊？？？ 謝謝
所屬：CFA Level III > Equity Portfolio Management 視頻位置 相關(guān)試題
來源： 視頻位置 相關(guān)試題
1個(gè)回答
Sinny助教
2019-06-12 14:52
該回答已被題主采納
同學(xué)你好，關(guān)于volatility和corridor width的關(guān)系原版書中的解釋自身是矛盾的，原版書中給出了從兩個(gè)角度的理解
首先從rebalancing角度看，volatility 越大，則偏離SAA的可能更大，風(fēng)險(xiǎn)更大，需要設(shè)置更低的corridor width，從而頻繁rebalancing
但是從rebalancing的成本看，由于頻繁rebalancing需要更高的成本，因此這時(shí)會設(shè)置更大的corridor width，從而降低rebalancing的頻率
但是通過答案分析，在考試和做題的時(shí)候，如果沒有特殊說明。都應(yīng)該是自身個(gè)體資產(chǎn)的波動性越高，corridor越大。
0
0
0
0
