Phyllis
2019-08-09 02:49請問老師 這道題一開始講解的時候提到:callable bond =short call option+long bond.請問講解提到這個有什么用?是干什么的? 聽了兩遍視頻也沒理解。 這道題不就是含權債券用有效久期的問題嗎?
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1個回答
Adam助教
2019-08-09 11:22
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同學你好,是這樣的
callable bond =short call option+long bond,而題目問的是:不含權債券:no embedded options
所以對于4.98%的不含權債券來說就是:callable+call=102.087848+2.0871
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回復:好的!多謝老師指點
