范同學(xué)
2019-09-17 18:55老師，這個(gè)圖里面美式看跌期權(quán)的時(shí)間成正比，是不是不對(duì)呀？
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2個(gè)回答
Wendy助教
2019-09-19 09:21
該回答已被題主采納
因?yàn)槊朗狡跈?quán)可以任何時(shí)間體現(xiàn)行權(quán)，只要對(duì)我有利，所以T對(duì)于看漲和看跌都是有利的。
但是對(duì)于歐式期權(quán)卻不一定了，比如，對(duì)于一個(gè)歐式put，此時(shí)標(biāo)的資產(chǎn)價(jià)格已經(jīng)非常低了，比如s=0.此時(shí)如果能夠行權(quán)是最好的，因?yàn)楂@利最大。但是因?yàn)槭菤W式期權(quán)所以不能現(xiàn)在行權(quán)，時(shí)間對(duì)我的影響就是負(fù)的了，因?yàn)槲磥順?biāo)的資產(chǎn)價(jià)格是有可能上漲的，這樣的話獲利就少了
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懂了，謝謝老師。
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Crystal助教
2019-09-18 18:02該回答已被題主采納
不是的，不管是看漲期權(quán)還是看跌期權(quán)，時(shí)間越長對(duì)應(yīng)的價(jià)值就是越高的，因?yàn)槠跈?quán)就是在賭波動(dòng)率的，時(shí)間越長，對(duì)應(yīng)的可以波動(dòng)的范圍就是越大的，
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那為什么說歐式期權(quán)不確定呢
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