葛同學
2019-09-25 05:431、答案說,先排除啊A,C,這句話怎么理解?2、為什么ATM比ITM wwr 更大
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1個回答
Cindy助教
2019-09-25 17:06
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同學你好,因為call option對應的是right way risk,put option對應的才是wrong way risk,所以call option的選項都被排除了,如果熟練的話,這個結論應該記在腦海里哦
如果是ITM的話,說明期權現(xiàn)在是賺錢的,會面臨著一定的風險敞口,只是敞口的大小問題
如果是OTM的話,說明期權原先是不賺錢的,但是如果現(xiàn)在期權從OTM變化到ITM的話,說明現(xiàn)在期權開始賺錢了,期權從一個不賺錢的狀態(tài)變成一個賺錢的狀態(tài),這個敞口的變化肯定是比前面那種情況更大的
因此我們選OTM的期權,這個敞口的變化更加劇烈,風險就更大
