傻同學(xué)
2019-10-17 12:16老師您好，請?zhí)嵝盐乙幌翴RC是在哪里提到的，哪一個課件提到的？怎么也想不起來了
所屬：FRM Part II 視頻位置 相關(guān)試題
來源： 視頻位置 相關(guān)試題
1個回答
Robin Ma助教
2019-10-17 17:50
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同學(xué)你好，IRC實在巴塞爾II.5中提到的，以下是我個人對IRC的總結(jié)，你也不要花時間找了，節(jié)約時間好好整理思路和做題，
2005年，巴塞爾委員會發(fā)現(xiàn)了交易賬戶上的頭寸所要求的資本低于銀行賬戶所要求的的資本金，以債券為例，如果將債券并入交易賬戶中，資本金繳存數(shù)量等于10天的窗口期99%置信水平計算的VaR值再乘以懲罰系數(shù)M_c（計量市場風(fēng)險資本金），如果將此債券并入銀行賬戶，所需資本金的數(shù)量則等于1年的窗口期99.9%置信水平計算的VaR值減去預(yù)期損失（計量信用風(fēng)險資本金）。不難發(fā)現(xiàn)，通過這種“會計手段”，交易賬戶所需的資本金數(shù)量遠(yuǎn)遠(yuǎn)小于銀行賬戶所需的資本數(shù)量，因此銀行更愿意將與信用有關(guān)的可交易資產(chǎn)并入交易賬戶中。為了解決這一問題，巴塞爾委員會采納并考慮了新增違約風(fēng)險資本金（incremental default risk capital charge, IDRC）的概念。
2008年，巴塞爾委員會意識到，違約并非是造成2008年全球金融危機(jī)的唯一因素，信用評級的變化，市場流動性的缺失才是造成損失的主要元兇。因此，巴塞爾委員會修改了的新增違約風(fēng)險資本金的建議，由此IDRC演變成了新增風(fēng)險資本金（incremental capital charge，IRC）。
新增風(fēng)險資本金規(guī)則要求銀行對交易賬戶中與信用風(fēng)險相關(guān)的產(chǎn)品按照1年的窗口期，99.9%置信水平額外計提對應(yīng)的信用風(fēng)險資本金，以此作為對原內(nèi)部模型法計量市場風(fēng)險資本金的補(bǔ)充，在計算的過程中，銀行不僅要考慮違約的可能，還要考慮信用評級的變化。
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