彬同學
2019-10-20 00:13老師,這道題里面年化轉(zhuǎn)成日化的,為什么return是 return/252,但是volatility是volatility/根號252?看不太懂呀,而且直接用年化的算出來Var再用平方根法則算一天的Var不可以么
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1個回答
Robin Ma助教
2019-10-21 18:58
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同學你好,這個問題其實在二級市場中強調(diào)過了很多次,就是平方根法則只有在初始預期收益率等于0的情況下才可以使用,而在二級的題目中,這個前提基本不會滿足,所以,這里只能按照答案的方法去進行計算(考試也按照答案的步驟去做,實在不行可以記住),而不能和一級一樣直接使用平方根法則。
