張同學(xué)
2017-12-23 18:44怎么理解下面這道題? 當(dāng)時(shí)間價(jià)值為0時(shí),不就是期權(quán)到期了嗎?怎么說(shuō)明這個(gè)期權(quán)的持有期內(nèi)利率為0?
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1個(gè)回答
金程教育吳老師助教
2017-12-25 10:26
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同學(xué)你好。期權(quán)價(jià)值公式是根據(jù)風(fēng)險(xiǎn)中性假設(shè)提出的,St=S0*exp(rt),當(dāng)St=S0,r=0。具體可參見(jiàn)期權(quán)二叉樹(shù)相關(guān)文獻(xiàn),不過(guò)該知識(shí)點(diǎn)是塊硬骨頭。
