志同學(xué)
2020-02-08 17:16BPV PVBP DD 請老師把這三個概念和計算公式再幫忙區(qū)分一下
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1個回答
Chris Lan助教
2020-02-09 22:21
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同學(xué)你好
Basis point value (BPV):基點價值,也稱為PVBP,原理與dollar duration相同,但利率變動單位為1bp,因此BPV=DD/100。而DD是利率變動1%,債券價格變動多少金額。所以兩者正好差出100倍來。
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追問
單老師講課的時候說的是PVBP=DD/10000 所以被搞蒙了
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追答
同學(xué)你好
應(yīng)該是100,兩者的區(qū)別一個是1bp,一個是1%,所以差100.
