邵同學(xué)
2020-02-20 15:34第24題，這題我選的是A，因?yàn)闊o論call或者put option，期初都需要交付一筆期權(quán)費(fèi)用，所以不應(yīng)該是相等的負(fù)數(shù)嗎？
所屬：CFA Level I 視頻位置 相關(guān)試題
來源： 視頻位置 相關(guān)試題
1個(gè)回答
Danyi助教
2020-02-20 18:08
該回答已被題主采納
同學(xué)你好，
Option value=intrinsic value + time value，在到期時(shí)，time value=0,所以O(shè)ption value=intrinsic value。這里不考慮期權(quán)費(fèi)用
-
追問
老師這個(gè)就是我比較疑惑的一點(diǎn)，因?yàn)樵趓eading48的46-49的計(jì)算題里面，我們計(jì)算期權(quán)的value的時(shí)候是考慮option premium的費(fèi)用的，但是這里又不需要考慮了。 是計(jì)算題考慮，定性的題目就不需要考慮了嘛？
-
追答
同學(xué)你好，
在有些計(jì)算題中它的問法是要考慮期權(quán)費(fèi)的。
在計(jì)算題中，也是會(huì)有兩種情況的：
payoff是我們單看期權(quán)這個(gè)合約,給你的帶來的收益(損失)。這是不考慮期權(quán)費(fèi)。
與之對(duì)應(yīng)的是profit，就是你的凈利潤(rùn)。這是要包含期權(quán)費(fèi)的，就是說我們?nèi)羰琴I了一個(gè)期權(quán)，在算profit的時(shí)候，是要減去最初買期權(quán)所花費(fèi)的錢。reading 48中的46-49，他問的是profit。
0
0
0
0
