王同學(xué)
2020-02-24 12:43這個例子中KRD為負值,D其中一個意思不是代表時間么?可以為負值么?而且DV01\KR01,這些正負號永遠搞不清,DV01=-D*P*0.0001么?還是DV01=D*P*0.0001?,DV01=-▲P還是▲p?還有kr01???
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1個回答
Adam助教
2020-02-24 17:54
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同學(xué)你好。
其實負號就表示的反向變化
利率上升多少單位,債券價格下跌多少單位
DELTA p=D*P*DELTA Y
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追問
這里KRD為負值合理么?時間也有反方向嗎?
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追答
同學(xué)你好,合理
KRD類似于修正久期,表示5年利率變動一個單位,債券價格變動了百分之多少。
不是時間的概念
