劉同學(xué)
2020-02-28 18:05老師您好，第一個(gè)沒明白，lognormal分布不是右偏嗎？是不是右邊是肥尾呢？為什么又說lognormal是薄尾呢？
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1個(gè)回答
Robin Ma助教
2020-03-02 09:27
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同學(xué)你好，題目中沒有說對數(shù)正態(tài)分布是薄尾，這個(gè)切記不要亂聯(lián)想，這個(gè)考察的是操作風(fēng)險(xiǎn)損失數(shù)據(jù)的特點(diǎn)，操作風(fēng)險(xiǎn)的損失數(shù)據(jù)特點(diǎn)低頻高損，而且損失數(shù)據(jù)其實(shí)都是大于0的一個(gè)常數(shù)，因此從理論上看lognormal分布也確實(shí)具有這個(gè)右偏（右邊肥尾）的特點(diǎn)，不同的是，操作風(fēng)險(xiǎn)損失數(shù)據(jù)往往特別巨大，并不是一般的右偏分布所能刻畫的，絕大部分的操作風(fēng)險(xiǎn)損失數(shù)據(jù)都是特別巨大的，因此通常使用極值理論進(jìn)行損失分布的估計(jì)。
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