劉同學(xué)
2020-03-12 20:43求解關(guān)于利率互換的案例，不理解其中邏輯，A公司和B公司之間是如何具體進(jìn)行利率互換的？能具體說(shuō)明一下嗎？也不能理解為什么互換后節(jié)約了０.５%的成本來(lái)源
所屬：RFP > 金融基礎(chǔ) 視頻位置 相關(guān)試題
來(lái)源： 視頻位置 相關(guān)試題
1個(gè)回答
Linda助教
2020-03-16 14:41
該回答已被題主采納
利率互換相較起來(lái)是有點(diǎn)困難，簡(jiǎn)單的來(lái)說(shuō)，以課本上的例題來(lái)說(shuō)，具體的利率交換的過(guò)程為，A借入固定利率有優(yōu)勢(shì)，固定利率為10%，再將這筆資金借給B企業(yè)，B企業(yè)由于向A企業(yè)借款，節(jié)約了1.2%的利率（跟銀行借款相比），B按照浮動(dòng)利率libor+1%借入,再按照LIBOR+0.3%借給A公司，B公司利率虧損了0.7%，B企業(yè)的利率交換，還是獲得了0.5%的收益，那么A公司以自己的名義貸款再借給B，要承擔(dān)相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)，B企業(yè)將獲得的利率收益0.5%分給A企業(yè)一部分，如果平分，那么A獲得的利率就為L(zhǎng)IBOR+0.3%-0.25%，A只用支付給B利率為：LIBOR+0.05%，節(jié)約了0.25%，B企業(yè)最終支付了：10%-LIBOR+0.05%+（libor+1%）=10.95%，節(jié)約了0.25%，這就是一個(gè)利率互換的過(guò)程。
0
0
0
0
